Češi s vysokým majetkem i v roce 2024 posunuli své finance směrem k investicím, a to způsobem, který mění profil privátního bankovnictví. K 31. 12. 2024 spravovaly privátní banky v ČR celkem 799 miliard Kč klientských aktiv, což představuje meziroční nárůst o 45 miliard Kč. Investice tvoří již 59 % všech aktiv, což potvrzuje posun od tradičních depozit k aktivnímu zhodnocování majetku.
Profil klientů a struktura majetku
Klienty privátního bankovnictví jsou fyzické osoby disponující minimálně 10 miliony Kč. Dominantní podíl na spravovaných aktivech však mají jednotlivci s majetkem vyšším než 25 milionů Kč, kteří drží 600 miliard Kč z celkových 799 miliard. U těchto klientů se nejvýrazněji projevuje diverzifikace přes různé třídy aktiv, dodržování investičního horizontu a dlouhodobé strategie, která minimalizuje dopad krátkodobých tržních výkyvů.
Analýza portfolií ukazuje, že klienti s majetkem 10–25 milionů Kč měli k 31. 12. 2024 uložené depozita ve výši 62,4 miliardy Kč a investice 137 miliard Kč. Klienti s majetkem nad 25 milionů Kč drželi depozita v objemu 321,9 miliardy Kč a investice přes 508 miliard Kč. Tento trend potvrzuje, že velká část majetku se aktivně investuje, což zvyšuje celkovou likviditu trhu a podporuje efektivní alokaci kapitálu.
Praktické dopady pro investory
Pro jednotlivce a rodiny s vysokým majetkem je zásadní pravidelně hodnotit složení portfolia. Příklad: klient s 30 miliony Kč, který 60 % drží v depozitech a 40 % v akciích, by při inflaci 4 % reálně ztrácel hodnotu svého majetku, pokud by nezařadil produkty s vyšším výnosem. Strategií je přesun části depozit do diverzifikovaných investic, jako jsou podílové fondy, dluhopisy s investičním ratingem nebo ETF, což zvyšuje potenciál růstu majetku při řízeném riziku.
Rovněž se ukazuje, že klienti s aktivní investiční strategií lépe odolávají tržním výkyvům. Například během krátkodobých propadů akciového trhu v roce 2024 došlo u portfolií, kde byla diverzifikace kombinována s dluhopisy, k poklesu hodnoty pouze o 3–5 %, zatímco portfolia zaměřená výhradně na depozita stagnovala a při inflaci reálně ztrácela až 4 % hodnoty.
Zajímavým faktem je, že během roku 2024 vzrostly investice klientů privátního bankovnictví o více než 55 miliard Kč. To znamená, že movití Češi nejen zvyšují objem spravovaného majetku, ale aktivně mění jeho složení, což dlouhodobě podporuje stabilitu a likviditu českého kapitálového trhu.
Pro privátní poradce je klíčové využít tento trend: doporučit klientům kombinaci krátkodobé likvidity a dlouhodobých investic, monitorovat reálnou hodnotu portfolií a reagovat na změny trhu. Praktický krok: při nárůstu likvidních prostředků nad 20 % celkového majetku je vhodné konzultovat alokaci do diverzifikovaných produktů s cílem udržet reálnou hodnotu majetku a optimalizovat výnos.
